Bank Mayapada dan MNC Bank Hadapi Tekanan Fundamental

Kondisi fundamental Bank Mayapada dan MNC Bank menghadapi tantangan berbeda, terutama pada aspek permodalan, kualitas kredit, profitabilitas, dan likuiditas. Perbedaan tersebut menjadi perhatian bagi investor maupun nasabah dalam menilai ketahanan kedua bank di tengah tekanan industri perbankan, dilansir dari Keuangan.

Bank Mayapada perlu mencermati peningkatan kredit bermasalah dan keterbatasan ruang permodalan. Sementara itu, MNC Bank masih menghadapi pekerjaan rumah dalam meningkatkan kemampuan menghasilkan laba serta menjaga efisiensi kegiatan operasional.

Kualitas Aset dan Permodalan Bank Mayapada Menjadi Sorotan

Tekanan terhadap kualitas aset Bank Mayapada terlihat dari kenaikan rasio kredit bermasalah atau non-performing loan (NPL). Pada periode yang dibandingkan dengan Juni 2025, NPL gross meningkat menjadi 4,02% dari sebelumnya 3,26%. Kenaikan juga terjadi pada NPL net yang mencapai 3,12%, dibandingkan posisi sebelumnya sebesar 2,52%.

Perkembangan tersebut menunjukkan bahwa kualitas kredit menjadi salah satu aspek yang perlu mendapatkan perhatian lebih besar. Dari sisi kemampuan menghasilkan pendapatan bunga, net interest margin (NIM) Bank Mayapada mengalami penurunan menjadi 2,31% dari 2,52%. Kondisi ini memperlihatkan adanya tekanan terhadap margin pendapatan bunga bank.

Rasio beban operasional terhadap pendapatan operasional (BOPO) memang mengalami perbaikan. Angkanya turun menjadi 98,93% dari sebelumnya 99,57%, meskipun tingkat tersebut masih mencerminkan besarnya beban operasional dibandingkan pendapatan yang diperoleh.

Adapun indikator likuiditas menunjukkan loan to deposit ratio (LDR) berada di posisi 77,06%, lebih rendah dibandingkan 83,83% pada Juni 2025. Sementara itu, liquidity coverage ratio (LCR) tercatat 155,36% dan net stable funding ratio (NSFR) mencapai 141,07%. Aspek permodalan juga menjadi perhatian. Senior Technical Analyst Mirae Asset Sekuritas Indonesia, M Nafan Aji Gusta, menyebut capital adequacy ratio (CAR) Bank Mayapada berada di kisaran 11%, sehingga ruang penyangga modalnya relatif terbatas.

Nafan juga mengingatkan bahwa peningkatan kredit bermasalah dapat menambah kebutuhan pencadangan dan memberikan tekanan terhadap kondisi keuangan bank. "CAR Bank Mayapada yang berada di kisaran 11% menunjukkan buffer permodalan yang relatif terbatas. Di sisi lain, NPL gross yang mencapai 4,02% juga perlu menjadi perhatian karena dapat meningkatkan risiko pembentukan pencadangan," ujar Nafan kepada kontan.co.id, Jumat (30/10/2026).

MNC Bank Menghadapi Tantangan Profitabilitas

Berbeda dengan Bank Mayapada, perkembangan kualitas kredit MNC Bank justru memperlihatkan perbaikan. NPL gross turun menjadi 3,05% dari 4,43%, sedangkan NPL net menyusut menjadi 2,20% dari sebelumnya 3,01%. Namun, perbaikan kualitas kredit tersebut belum diikuti peningkatan profitabilitas.

NIM MNC Bank tercatat sebesar 2,80%, lebih rendah dibandingkan 3,24% pada periode pembanding. Efisiensi operasional juga masih membutuhkan perhatian. BOPO meningkat tipis menjadi 94,47% dari 94,38%, yang menunjukkan bahwa beban operasional masih menjadi salah satu faktor dalam penilaian kinerja bank.

Dari sisi penyaluran kredit, LDR MNC Bank mengalami peningkatan cukup besar hingga mencapai 90,31%. Angka tersebut lebih tinggi dibandingkan 75,21% pada periode sebelumnya, sehingga porsi dana pihak ketiga yang disalurkan menjadi kredit semakin besar.

Permodalan MNC Bank turut mengalami perubahan. CAR per Juni 2026 tercatat sebesar 20,89%, turun dibandingkan 23,98% pada periode yang sama tahun lalu. Modal inti bank juga berkurang menjadi Rp3,17 triliun.

Jumlah tersebut turun 2,78% dibandingkan Rp3,26 triliun pada Juni 2025. Menurut Nafan, kondisi MNC Bank lebih banyak menuntut perhatian pada efisiensi dan pengelolaan likuiditas. BOPO sebesar 94,47% menunjukkan perlunya peningkatan efisiensi, sedangkan LDR 90,31% perlu dicermati karena semakin banyak dana yang dialokasikan untuk pembiayaan kredit.

Indikator Lain yang Perlu Diperhatikan Investor

Nafan menilai penilaian terhadap kesehatan perbankan tidak seharusnya hanya bertumpu pada satu atau dua rasio keuangan. Sejumlah indikator lain perlu diperiksa untuk memperoleh gambaran yang lebih menyeluruh mengenai kemampuan bank mengelola risiko.

Beberapa indikator tersebut meliputi loan at risk (LaR), cost of credit (CoC), NIM, return on assets (ROA), dan return on equity (ROE). Rasio pencadangan terhadap kredit bermasalah juga penting untuk melihat kesiapan bank menghadapi potensi kerugian. Selain kualitas aset, kemampuan memenuhi kewajiban pendanaan perlu dianalisis melalui LCR dan NSFR. Komposisi dana pihak ketiga juga menjadi bagian penting dalam menilai ketahanan likuiditas.

Menurut Nafan, tekanan fundamental perbankan dapat muncul akibat memburuknya kualitas kredit, kenaikan biaya dana, meningkatnya kebutuhan pencadangan, serta lemahnya kemampuan menghasilkan keuntungan. Situasi tersebut dapat menjadi semakin berat ketika bank tidak mempunyai ruang yang memadai untuk mendapatkan tambahan modal. Karena itu, dukungan pemegang saham pengendali perlu dinilai berdasarkan kemampuan dan komitmen yang benar-benar dapat direalisasikan.

"Dukungan dari konglomerasi atau pemegang saham pengendali tidak otomatis menjamin adanya tambahan modal. Perlu dilihat kemampuan dan komitmen mereka untuk memberikan dukungan secara nyata," jelasnya.

Permodalan dan Pendanaan Menjadi Perhatian Pengamat

Ekonom CORE Indonesia, Yusuf Rendy Manilet, juga melihat adanya perbedaan persoalan mendasar pada kedua bank. Menurut Yusuf, MNC Bank perlu lebih fokus memperbaiki profitabilitas, sedangkan Bank Mayapada menghadapi tantangan lebih besar pada aspek permodalan dan kualitas aset.

Yusuf menjelaskan bahwa penurunan kemampuan menghasilkan laba dapat menjadi persoalan apabila berlangsung berkepanjangan. Pasalnya, keuntungan merupakan sumber modal internal yang dapat digunakan untuk memperkuat permodalan sekaligus menyerap kerugian akibat kredit bermasalah. Untuk menilai kondisi kedua bank secara lebih komprehensif, sejumlah indikator tambahan perlu diperiksa.

Di antaranya adalah rasio pencadangan, perkembangan kredit dalam perhatian khusus atau berisiko, serta konsentrasi pembiayaan kepada debitur besar dan pihak terafiliasi. Struktur pendanaan juga tidak boleh diabaikan. Konsentrasi deposan besar dan perkembangan dana murah atau current account and savings account (CASA) dapat memberikan gambaran mengenai stabilitas sumber pendanaan bank.

Yusuf mengingatkan bahwa ketergantungan terhadap sejumlah deposan besar dapat meningkatkan risiko likuiditas. Apabila deposan tersebut menarik dana dalam jumlah signifikan, bank berpotensi menghadapi tekanan dalam memenuhi kebutuhan pendanaannya.

Faktor makroekonomi turut memengaruhi kemampuan bank menjaga kualitas aset dan menghimpun dana. Suku bunga tinggi serta imbal hasil surat berharga negara (SBN) dapat meningkatkan persaingan dalam memperoleh dana dari masyarakat. Pada saat bersamaan, penurunan daya beli masyarakat dan tekanan nilai tukar berpotensi memengaruhi kemampuan debitur membayar kewajiban kredit. Perkembangan tersebut perlu diperhitungkan dalam mengevaluasi risiko pembiayaan perbankan.

Dukungan Pemegang Saham dan Risiko Kepercayaan Nasabah

Kemampuan pemegang saham menyediakan tambahan modal menjadi faktor lain yang diperhatikan Yusuf. Menurut dia, penilaian tidak cukup hanya berdasarkan kepemilikan aset atau pernyataan dukungan yang belum diwujudkan. Kesiapan menyediakan dana segar secara nyata dinilai lebih relevan untuk memperkuat kemampuan bank menghadapi potensi kerugian. Tambahan modal tunai juga dapat membantu mempertahankan kepercayaan pasar terhadap kondisi keuangan bank.

Selain persoalan fundamental, persepsi masyarakat terhadap kondisi bank juga perlu dikelola. Yusuf mengingatkan bahwa rumor mengenai kesehatan sebuah bank berpotensi memengaruhi kepercayaan nasabah apabila tidak disertai komunikasi yang memadai. Penarikan dana secara bersamaan oleh nasabah dapat menciptakan tekanan likuiditas.

Meski demikian, kondisi tersebut tidak serta-merta menunjukkan bahwa bank mengalami persoalan solvabilitas. Risiko likuiditas berkaitan dengan kemampuan memenuhi kewajiban pembayaran dalam jangka pendek. Sementara itu, risiko solvabilitas berhubungan dengan kecukupan modal untuk menanggung kerugian dan mempertahankan kelangsungan kegiatan usaha.

Yusuf menilai risiko solvabilitas perlu mendapat perhatian apabila posisi modal semakin mendekati batas minimum. Kondisi tersebut juga perlu diwaspadai ketika pertumbuhan kredit bermasalah melampaui kemampuan pencadangan dan pemegang saham tidak sanggup menyediakan tambahan modal.

Di sisi lain, nasabah perlu mengetahui bahwa simpanan perbankan memperoleh perlindungan dari Lembaga Penjamin Simpanan (LPS) selama memenuhi persyaratan penjaminan. Ketentuan tersebut mencakup batas nilai simpanan dan tingkat bunga penjaminan yang berlaku. Pengawasan regulator juga memiliki peran penting dalam mengantisipasi memburuknya kondisi keuangan bank.

Otoritas Jasa Keuangan (OJK) mempunyai kewenangan meningkatkan intensitas pengawasan apabila ditemukan permasalahan. Selain memperketat pengawasan, OJK dapat meminta bank menyiapkan langkah penyehatan agar persoalan yang ditemukan dapat ditangani sebelum berkembang menjadi tekanan keuangan yang lebih besar.