Apple Siapkan Obligasi US$7 Miliar untuk Pendanaan Bisnis

Rencana pendanaan senilai US$7 miliar atau setara Rp126,77 triliun tengah dijajaki Apple melalui penerbitan surat utang berdenominasi dolar Amerika Serikat (AS). Langkah ini berkaitan dengan kebutuhan pembiayaan perusahaan, termasuk pengembangan kecerdasan buatan (AI), seperti dilansir dari Internasional.

Informasi mengenai rencana tersebut diberitakan Bloomberg News pada Kamis (5/11). Laporan itu mengutip sejumlah sumber yang mengetahui pembahasan penerbitan obligasi oleh perusahaan teknologi asal Amerika Serikat tersebut.

Meski demikian, Apple belum menetapkan nilai final penerbitan surat utang. Besaran dana yang akan dihimpun masih berpotensi berubah, bergantung pada respons serta permintaan investor terhadap instrumen yang ditawarkan.

Apple Rencanakan Tujuh Seri Obligasi

Rancangan penerbitan yang tercantum dalam dokumen pengajuan memperlihatkan bahwa Apple membagi instrumen utangnya menjadi tujuh seri. Pembagian tersebut menggunakan dua skema suku bunga, yakni mengambang dan tetap. Dari keseluruhan seri tersebut, dua di antaranya menerapkan suku bunga mengambang.

Kedua surat utang itu masing-masing memiliki jadwal jatuh tempo pada 2028 dan 2029. Lima seri lainnya menggunakan suku bunga tetap dengan periode pelunasan yang tersebar antara 2028 hingga 2036. Dengan demikian, struktur penerbitan mencakup beberapa jangka waktu pembayaran yang berbeda.

Dalam laporan Channel News Asia, Goldman Sachs, Bank of America Securities, Deutsche Bank Securities, dan JPMorgan disebut mendapatkan penunjukan sebagai pengelola utama transaksi penerbitan obligasi tersebut.

Selain struktur dan pengelola penerbitan, panduan harga awal untuk surat utang dengan masa jatuh tempo paling panjang juga telah dilaporkan. Bloomberg News menyebut selisih imbal hasil awalnya berada pada 80 basis poin di atas imbal hasil obligasi pemerintah AS atau US Treasury.

Penggunaan Dana Mencakup Pembelian Kembali Saham

Penghimpunan dana melalui instrumen utang tersebut ditujukan untuk membiayai berbagai kebutuhan perusahaan. Berdasarkan dokumen pengajuan, alokasi penggunaannya mencakup keperluan bisnis secara umum, termasuk pembelian kembali saham dan penyelesaian kewajiban utang. Pembelian kembali saham atau share buyback merupakan kebijakan ketika perusahaan membeli lagi sahamnya sendiri yang sebelumnya telah beredar di pasar. Saham tersebut merupakan bagian dari kepemilikan perusahaan yang sebelumnya berada di tangan investor.

Melalui mekanisme tersebut, perusahaan dapat memberikan pengembalian nilai kepada pemegang saham. Kebijakan pembelian kembali saham juga menjadi salah satu penggunaan dana yang telah dicantumkan dalam rencana penerbitan obligasi Apple. Selain pembelian saham, sebagian dana direncanakan untuk membayar utang yang masih berjalan.

Penggunaan tersebut berkaitan dengan pengelolaan kewajiban keuangan perusahaan agar pembayaran utang dapat dilakukan sesuai kebutuhan. Rencana penggunaan dana itu menunjukkan bahwa penerbitan obligasi tidak hanya berkaitan dengan kebutuhan pengembangan bisnis, tetapi juga mencakup pengelolaan struktur keuangan Apple. Namun, dokumen yang dilaporkan belum merinci pembagian nominal untuk masing-masing kebutuhan tersebut.

Riwayat Penerbitan Obligasi Apple

Sebelum menjajaki penghimpunan dana sebesar US$7 miliar, Apple telah melakukan transaksi penerbitan surat utang pada Mei 2025. Dalam penerbitan sebelumnya, perusahaan berhasil menawarkan obligasi dengan nilai keseluruhan US$4,5 miliar.

Transaksi pada Mei 2025 tersebut disusun dalam empat seri obligasi. Penawaran itu mendapatkan respons investor dengan total pesanan mencapai US$10 miliar. Jumlah permintaan tersebut memperlihatkan bahwa minat investor melampaui nilai surat utang yang disediakan Apple.

Total pesanan bahkan tercatat lebih dari dua kali lipat dibandingkan nilai penerbitan sebesar US$4,5 miliar. Jika rencana penghimpunan US$7 miliar dapat direalisasikan sesuai angka yang diberitakan, nilai transaksi tersebut akan lebih besar dibandingkan penerbitan obligasi Apple pada Mei 2025. Perbandingan ini memperlihatkan peningkatan nominal pendanaan melalui instrumen utang yang sedang dijajaki perusahaan.

Meski rencana penerbitan telah mencakup pembagian tujuh seri, penunjukan pengelola utama, serta gambaran awal harga obligasi, sejumlah keputusan masih menunggu kepastian. Apple hingga kini belum memberikan konfirmasi mengenai nilai akhir maupun jadwal resmi pelaksanaan penerbitan surat utang tersebut.